Yayım tarihi 12 March 2019

4 Adımda Altın (GLD, GDX) Nasıl Ticaret

Bir boğa veya ayı gibi davranıyor olsun, altın piyasası nedeniyle dünyanın ekonomik ve politik sistemleri içinde eşsiz bir konuma neredeyse tüm ortamlarda kar yüksek likidite ve mükemmel fırsatlar sunmaktadır. Birçok millet içinden spekülasyon, düpedüz metali kendi tercih ederken vadeli , hisse senedi ve opsiyon piyasaları inanılmaz teklif kaldıraç ölçülen riskle.

Piyasa katılımcıları genellikle dünya altın piyasalarındaki ya da gizli tuzaklar soyabilir kar benzersiz özelliklere öğrenmiş değil, çünkü altın fiyat dalgalanmaları tam olarak yararlanmak için başarısız. Buna ek olarak, tüm yatırım araçlarını eşit oluşturulur: Bazı altın aletleri tutarlı üretmek için daha olasıdır alt-line diğerlerinden daha sonuç.

Sarı metal Ticaret öğrenmek zor değil, ama etkinlik beceri bu benzersiz ayarlar gerektirir emtia. Acemiler ölçülü davranmak gerekir, ancak tecrübeli yatırımcılar günlük işlem rutinleri içine bu dört stratejik adımları dahil ederek yararlanacaktır. Bu karmaşık piyasaların karışıklıklar ikinci el haline gelene kadar arada, deney.

1. Hangi Gold taşır

En eski biri olarak para gezegende, altın mali dünyasının ruhuna derinden kendini gömmüştür. Neredeyse herkes sarı metale hakkında bir fikir vardır, ama altın kendisi sadece fiyat sınırlı sayıda tepki katalizör . Bu güçlerin her biri bir polarite etkileri duygu, hacim ve trend yoğunluğu içinde orta aşağı böler:

Onlar bu çoğulculuklarından birine tepki olarak altın ticaret yaparken aslında kontrol eden başka biri olduğunda Piyasa oyuncuları, yüksek riskle karşı karşıya fiyat eylemi . Örneğin, bir tasfiyenin Dünya vurur ki finans piyasalarını ve altın güçlü mitinge çıkarır. Birçok yatırımcı korku körlemesine yüksek fiyat taşıyacak duygusal kalabalığı inanarak, sarı metal hareketli ve atlamak olduğunu varsayalım. Ancak, enflasyonun aslında daha çeken hisse senedi düşüş tetiklemiş olabilir teknik agresif altın ralli karşı satacak kalabalık.

Bu güçlerin kombinasyonları eşit uzun uptrends ve downtrends izlemek uzun vadeli temaları kuran, dünya piyasalarında oyunun içinde yer alır. Örneğin,  Federal Rezerv (FOMC) piyasa oyuncuları 2008 ekonomik çöküşün çıkan yüksek korku düzeyleri üzerinde duruldu çünkü 2009 yılında başlayan, ekonomiyi canlandırma, başlangıçta altın üzerinde çok az etkisi vardı. Ancak, bu parasal genişleme, deflasyon teşvik önemli bir altın piyasasını ve diğer emtia grupları kurma bozma .

Bir reflasyon teklifi devam etmekte olduğundan bu dönüş ile, hemen olmadı depresif mali ve emtia bazlı varlıklar geri tarihsel aracına doğru giderek. Altın nihayet de zirveye çıktı ve reflasyon tamamlanarak sonra 2011 yılında kısılabilir merkez bankaları kendi parasal genişleme politikalarını yoğunlaştı. VIX korku artık önemli bir pazar taşıyıcı olduğunu işaret aynı anda düşük seviyelere geriledi.

2. Crowd anlama

Altın çeşitli ve çoğu zaman karşıt çıkarlara sahip çok sayıda kitleleri kendine çekiyor. Altın böcek toplama, yığınının tepesinde durmak fiziksel külçe ve altın hisse senetleri, seçenekleri, ve gelecekleri için aile varlıklarının bir büyük beden kısmını tahsis. Bunlar nadiren sonunda daha az ideolojik oyuncu silkelemek downtrends, karşı vazgeçmiyor uzun vadeli oyuncular da yer alıyor. Birkaç fonlar uzun tarafına tamamen ayrılmış olan ek olarak, perakende katılımcılar, altın böcek neredeyse tüm nüfusu oluşturan değerli metal .

Altın böcek muazzam eklemek likiditeyi vadeli ve altın stokları altında bir zemin tutarken daha düşük fiyatlarla alım ilgisinin sürekli bir kaynağı sağlamak için. Onlar da verimli girişi sağlama aykırı bir amaca hizmet kısa satıcıları üç ana güçlerinden biri güçlü satın alma basınç lehine polarizes özellikle duygusal pazarlarda.

Buna ek olarak, altın satın almak ve olarak bilinen ikili stratejilerinde para birimleri ve tahvil ile birlikte satmak kurumsal yatırımcılar tarafından büyük korunma etkinliğini çeken “risk-on” ve risk-off. ”Fon ışık hızında aracılığıyla bu kombinasyonları ticareti, büyümeyi (risk-on) ve emniyet (risk-off) uyan araçların sepetleri oluşturmak algoritmalar . Onlar halkın katılımı normalden daha düşük olduğu son derece çelişkili pazarlarda özellikle popülerdir.

3. Uzun Vadeli Grafik Oku

Altın Aylık Grafik

En az 100 yıllık bir tarihi olan uzun vadeli tarihi ile başlayan, içinde ve dışında altın grafiği öğrenmek için zaman ayırın. Dışarı oyma yanı sıra trendleri yıllardır devam metal de altın hatalar kar inkar inanılmaz uzun süre düşük damlatılmaktadır etmiştir. Stratejik açıdan, bu analiz tanımlayan fiyat seviyelerini sarı metal bunları test döndüğünde ise ve izlenmesi gerekir.

Dolar için altın standart kaldırılmasını izlerken Gold’un yakın tarihi 1970’lere kadar az hareket gösterir, uzun çıkardı yükseliş nedeniyle hızla artan yükselen enflasyon ile desteklenen, ham petrol fiyatları. Şubat 1980’de $ 2.076 ons dışarı tepesi sonra kısıtlayıcı FED para politikası tepki olarak, 1980’lerin ortasında alt yakınında 700 $ döndü.

altın $ 1.916 onsu Şubat 2012 üst sonuçlandı tarihi artan trendi girdiğinde sonraki düşüş trendi 1990’ların içine sürdü. O zamandan beri bir istikrarlı düşüş dört yıl içinde 700 puan civarında vazgeçti; 2016 yılının ilk çeyreğinde rağmen, Aralık 2017 itibariyle, bu ons başına $ 1,267 seviyesinden işlem oluyor, otuz yıldır en büyük çeyrek dönem kazancı için 17% arttı.

Kişisel Venue seç 4.

Likidite o keskin yüksek veya düşük hareketli ve nispeten sakin dönemlerinde azalan ne zaman artan altın trendleri takip eder. Bu salınım etkileri vadeli piyasalar öyle daha büyük ölçüde sermaye piyasaları çok daha düşük ortalama nedeniyle, katılım oranları . Chicago’nun tarafından sunulan yeni ürünler CME Group , son yıllarda önemli ölçüde bu denklemi gelişmemiş.

CME üç temel altın geleceklerini, 100-oz sunmaktadır. Bir sözleşme , 50 oz. Mini sözleşme ve 10 oz. büyük sözleşmenin hacmi 2017 yılında 67,6 milyon iken Eylül 2011’de eklenen bir mikro sözleşme, küçük sözleşmeler olarak çok ticareti değildi; Mini 87.450 ve mikro için .05 milyon. Bu ince katılım aylardır yürüttüğü uzun tarihli gelecekleri etkilemez, ancak şiddetle etkiler ticaret yürütme kısa vadeli de pozisyonları sayesinde yüksek maliyetler zorlayarak, kayma .

SPDR Gold Trust Paylar (GLD) bir kuruş bırakabilirsiniz olağanüstü dar spread ile piyasa ortamlarında her türlü en büyük katılımı göstermektedir. Ortalama günlük hacim günün her saatinde kolay erişim sağlayan Aralık 2017 yılında günde 2.340.000 hisseleri olarak gerçekleşmiştir. CBOE GLD seçenekler aktif katılım tutularak, başka sıvı alternatif sunmaktadır yayılır düşük seviyelerde.

VanEck Vektörler Altın Madenciler ETF (GDX) GLD daha fazla günlük yüzde hareket yoluyla öğütür ancak sarı metal ile korelasyon günden güne büyük ölçüde değişebilir, çünkü daha yüksek bir risk taşımaktadır. Büyük madencilik şirketleri etkisini azaltarak, fiyat dalgalanmalarına karşı agresif korunmak nokta operasyonları dahil olmak üzere diğer doğal kaynakların, önemli varlıklara sahip olurken, ve vadeli fiyatları gümüş ve demir.

Alt çizgi

Dört adımda kârlı altın piyasasını Tic. İlk olarak, üç kutupların altın alış ve satış kararlarının çoğunluğunu nasıl etkilediğini öğrenirler. İkincisi, altın ticareti, korunma ve mülkiyet odaklanmak çeşitli kalabalıklar tanıyın. Üçüncü olarak, uzun ve analiz etmek için zaman ayırın kısa vadeli oyuna gelebilir anahtar fiyat seviyelerinde bir göz ile, altın çizelgeleri.

Son olarak, için mekan seçmek risk alma yüksek likidite ve kolay ticaret yürütme üzerinde duruldu.