Veröffentlicht am 12 March 2019

Wie man Handel Gold (GLD, GDX) in 4 Schritten

Ob es wie ein Stier oder ein Bär benimmt, bietet der Goldmarkt eine hohe Liquidität und hervorragende Möglichkeiten nahezu alle Umgebungen profitieren in aufgrund seiner einzigartigen Position innerhalb der wirtschaftlichen und politischen Systeme der Welt. Während viele Leute wählen geradezu das Metall zu besitzen, die spekulieren über Futures bieten, Aktien und Optionen Märkte unglaubliche Hebelwirkung mit gemessenem Risiko.

Die Marktteilnehmer oft nicht den vollen Nutzen aus Goldpreisschwankungen nehmen , weil sie nicht die einzigartigen Eigenschaften der Weltgoldmärkte oder die versteckten Fallen gelernt , dass berauben kann Gewinne. Darüber hinaus sind nicht alle Anlageformen sind gleich: Einige Gold Instrumente sind eher konsistent produzieren Bottom-Line - Ergebnisse als andere.

Die gelben Metall - Handel ist nicht schwer zu lernen, aber die Aktivität erfordert Geschick zu dieser einzigartigen setzt Ware. Novizen sollten vorsichtig vorgehen, aber erfahrene Anleger profitieren durch diese vier strategischen Schritte in ihre tägliche Handelsroutinen enthält. Inzwischen experimentiert, bis die Feinheit dieser komplexen Märkte werden aus zweiter Hand.

1. Was Verschiebt Gold-

Als eine der ältesten Währungen auf dem Planeten, Gold hat sich tief in die Psyche der Finanzwelt eingebettet. Fast jeder hat eine Meinung über das gelbe Metall, aber Gold selbst reagiert nur auf eine begrenzte Anzahl von Preis Katalysatoren . Jede dieser Kräfte spaltet in der Mitte in einer Polarität , die Auswirkungen auf die Stimmung, Volumen und Trendintensität:

Die Marktteilnehmer konfrontiert erhöhtes Risiko , wenn sie Gold in Reaktion auf eine dieser Polaritäten handeln, wenn in der Tat ist es eine andere Regelung Preis - Aktion . Zum Beispiel, sagen wir ein Sell - Off Welthits Finanzmärkte und Gold nimmt in einer starken Rally aus. Viele Händler gehen davon aus, dass die Angst das gelbe Metall bewegt und springen in, wird die emotionale Masse glauben blind Preis höher tragen. Allerdings hat die Inflation tatsächlich die Aktien des Rückgang ausgelöst, um eine anziehende technische Menge , die aggressiv gegen das Gold Rally verkaufen.

Kombinationen dieser Kräfte sind immer im Spiel auf den Weltmärkten, langfristige Themen Gründung , die gleich langen Aufwärtstrends und Abwärtstrends verfolgen. Zum Beispiel kann die  Federal Reserve (FOMC) Stimulus Wirtschafts im Jahr 2009 begonnen hatte zunächst kaum Auswirkungen auf Gold , weil die Marktteilnehmer auf hohe Angst Ebenen konzentriert wurden aus dem wirtschaftlichen Zusammenbruch 2008 kommen. Allerdings ermutigt diese quantitativen Lockerung Deflation, die Einrichtung von den Goldmarkt und andere Warengruppen für eine große Umkehr .

Das Turnaround ist nicht geschehen sofort , weil ein reflation Gebot im Gange war, mit depressiven Finanz- und Rohstoffbasis Vermögen zurück zu historischen Mittel winden. Gold gekrönt schließlich und drehte niedriger im Jahr 2011 nach reflation abgeschlossen wurde und Zentralbanken verstärkten ihre quantitative Lockerung Politik. VIX erleichtert zugleich auf ein niedrigeres Niveau, signalisiert , dass Angst nicht mehr eine bedeutende treibende Kraft im Markt.

2. Verstehen Sie die Crowd

Gold lockt zahlreiche Zuschauer mit unterschiedlichen und oft gegensätzlichen Interessen. Gold Bugs steht an der Spitze des Haufens, sammelt physische Goldbarren und ein überdimensioniertes Teil des Familienvermögens zu Gold Aktien, Optionen und Futures zuzuordnet. Dies sind langfristige Spieler, nur selten von Abwärtstrends davon abgehalten, die schließlich schütteln weniger ideologisch Spieler. Darüber hinaus umfassen Einzelhandel Teilnehmer fast die gesamte Bevölkerung von Gold Bugs, mit wenigen Mitteln ganz auf die lange Seite des gewidmet Edelmetall .

Gold Bugs hinzufügen enorme Liquidität , während ein Boden unter Futures und Goldaktien zu halten , weil sie eine kontinuierliche Versorgung von Interesse zu niedrigeren Preisen zu kaufen geben. Sie dienen auch das Gegenteil Zweck für effiziente Eingabe der Bereitstellung von Leerverkäufern , vor allem in emotionalen Märkten , wenn einer der drei Grundkräfte zugunsten der starken Kaufdruck polarisieren.

Darüber hinaus zieht Gold Aktivität enorme Absicherung von institutionellen Investoren , die kaufen und in Kombination mit Währungen und Anleihen in bilateralen Strategien bekannt als verkaufen „Risiko-on“ und Risiko-off. “Fonds schafft Korb von Instrumenten für : Wachstum (Risiko auf) und Sicherheit (Risiko-off), diese Kombinationen durch blitzschnellen Handel Algorithmen . Sie sind besonders beliebt in sehr konflikt Märkten , in denen die Beteiligung der Öffentlichkeit niedriger als normal ist.

3. Lesen Sie die Long-Term-Diagramm

Gold Monatschart

Nehmen Sie sich Zeit , die Gold - Chart innen und außen zu lernen, mit einer langfristigen Geschichte beginnend zurück mindestens 100 Jahre geht. Neben Carving Trends , die seit Jahrzehnten bestehen, hat das Metall rieselte auch niedriger für unglaublich lange Zeit, zu leugnen , Gewinne zu Gold Bugs. Aus strategischer Sicht identifiziert diese Analyse des Preisniveaus , die beobachtet werden müssen , ob und wann das gelbe Metall , sie zu testen gibt.

Gold jüngste Geschichte zeigt wenig Bewegung bis in den 1970er Jahren, als nach dem Entfernen des Goldstandard für den Dollar, nahm sie in einem langen Aus Aufwärtstrend , untermauerte durch die steigende Inflation aufgrund explodierender Rohölpreise. Nach dem Richt bei $ 2.076 pro Unze im Februar 1980 drehte sie niedriger in der Nähe von $ 700 in der Mitte der 1980er Jahre in Reaktion auf restriktive Federal Reserve die Geldpolitik.

Die anschließende Abwärtstrend dauerte bis in die späten 1990er Jahre, als Gold den historischen Aufwärtstrend eingegeben, die im Februar 2012 oben von $ 1.916 pro Unze gipfelten. Ein stetiger Rückgang seit dieser Zeit hat sich um 700 Punkte in vier Jahren aufgegeben; obwohl im ersten Quartal 2016 stieg es um 17% für seinen größten Quartalsgewinn seit drei Jahrzehnten, ab Dezember 2017 wird es bei $ 1.267 pro Unze gehandelt.

4. Wählen Sie Ihre Venue

Liquidität folgt Goldtrends, zu erhöhen , wenn es bewegt sich deutlich höher oder niedriger und bei relativ ruhigen Zeiten abnimmt. Diese Schwingung wirkt sich auf die Futures - Märkte in größerem Maße , als es die Aktienmärkte aufgrund viel niedrigeren durchschnittlichen Teilnahmequoten . Neue Produkte von Chicago angeboten CME Group in den letzten Jahren haben diese Gleichung nicht wesentlich verbessert.

CME bietet drei primäre Gold - Futures, die 100-Unze. ein Vertrag , eine 50-Unze. Mini - Vertrag und eine 10-Unze. ein Mikro Vertrag aufgenommen im September 2011 , während das Volumen über 67,6 Mio. im Jahr 2017 war der größten Vertrages wurden die kleineren Aufträge nicht so weit gehandelt werden ; 87.450 für den Mini und .05 Millionen für das Mikro. Diese dünne Beteiligung wirkt sich nicht auf langlaufenden Futures für Monate gehalten, aber stark Auswirkungen handeln Ausführung der kurzfristigen Positionen zwingen höhere Kosten durch Schlupf .

Das  SPDR Gold Trust Shares (GLD) zeigt die größte Teilnahme an allen Arten von Marktumgebungen mit besonders engen Spreads, die auf einen Cent fallen können. Die durchschnittliche Tagesumsatz lag bei 2.340.000 Aktien pro Tag im Dezember 2017 zu jeder Tageszeit eines einfachen Zugang bietet. CBOE Optionen auf GLD bieten eine weitere flüssige Alternative, mit aktiver Beteiligung halten Spreads auf niedrigem Niveau.

Der vaneck Vectors Gold Miners ETF (GDX) schleift durch größere tägliche prozentuale Bewegung als GLD sondern trägt ein höheres Risiko , weil Korrelation mit dem gelben Metall stark von Tag zu Tag variiert. Große Bergbauunternehmen aggressiv gegen Preisschwankungen abzusichern, die Auswirkungen der Senkung Stelle und Futures - Preise, während Operationen erhebliche Vermögenswerte in anderen natürlichen Ressourcen halten können, einschließlich Silber und Eisen.

Endeffekt

Handel den Goldmarkt gewinnbringend in vier Schritten. Zuerst lernen , wie man drei Polaritäten , die Mehrheit der Gold-Kauf und Verkauf von Entscheidungen auswirken. Zweitens machen Sie sich mit den verschiedenen Massen , die auf den Handel von Gold, Absicherung und Eigentum konzentrieren. Drittens nehmen Sie sich Zeit , die lange und analysieren kurzfristige Gold - Charts, mit einem Auge auf die wichtigsten Preisniveaus , die ins Spiel kommen können.

Schließlich wählen Sie Ihre Veranstaltungsort für Risikobereitschaft , die sich auf eine hohe Liquidität und einfache Handelsausführung.